Gedik Yatırım: Avustralya ve Çin tahvil getirileri yükselmeye devam etti

Gedik Yatırım'ın raporunda "Asya piyasalarında başlayan güçlü risk iştahı Perşembe günü Avrupa borsalarına
da taşındı ve küresel rallinin yıl sonuna yaklaşırken genişlediğini gösterdi." ifadelerine yer verildi. Raporun devamında ise şunlar aktarıldı:

"MSCI Asya endeksi yüzde 0,8 yükselirken Japonya’da Topix ve Nikkei 225’in yüzde 1,9’un üzerinde artması dikkat çekti; Çin yuanı ise beklentilerin önemli ölçüde altında belirlenen günlük referans kurunun ardından zayıfladı. ABD’de özel sektör istihdamının 32 bin kişi düşmesi, işgücü piyasasında belirgin bir yavaşlamaya
işaret ederek Fed’in gelecek hafta 25 bp faiz indirmesi ihtimalini yüzde 90’ın üzerine taşıdı ve küresel piyasalarda risk iştahını artırdı. Japonya Merkez Bankası (BOJ)’un Aralık ayında faiz artırabileceğine dair haber akışı yen’i desteklerken, Japon tahvilleri sert hareketler gördü; özellikle 30 yıllık JGB ihalesinin 2019’dan bu yana en yüksek talebi toplaması dikkat çekti. Buna karşın Avustralya ve Çin tahvil getirileri enflasyon ve politika belirsizlikleri nedeniyle yükselmeye devam etti.

Bu iyimser hava Avrupa borsalarına da taşındı; STOXX 50 ve STOXX 600 endeksleri yüzde 0,3 yükselerek üst üste üçüncü artış gününü kaydetti. Zayıf ABD istihdam verilerinin Fed indirimi beklentilerini güçlendirmesi, Avrupa’da yatırımcı duyarlılığını desteklerken şirket bazlı hareketlerde teknoloji ve sanayi hisseleri öne çıktı. Çinli Cambricon Technologies’in 2026’da yapay zekâ çip üretimini üç katına çıkarmayı planladığı haberi, Avrupa çip hisselerinde güçlü alımları tetikledi; STMicroelectronics yüzde 4’ten fazla yükselerek STOXX 600’ün en güçlü performansını sergiledi, ASML yüzde 1,1 arttı. JPMorgan’ın not artırımı Siemens’i yüzde 1,6, Schneider Electric’i yüzde 3 yukarı taşırken; BofA’nın not artırımı Mercedes-Benz’i yüzde 3, Renault’yu yüzde 3,5 yükseltti. Finans tarafında Societe Generale yüzde 2,8, Commerzbank ise yüzde 2 değer kazandı ve bankacılık hisseleri genel olarak Avrupa endekslerini destekledi.

Döviz tarafında yen BOJ’un olası faiz artırımı beklentisiyle güçlenirken, Çin yuanı zayıf fixing sonrası hem onshore hem offshore piyasada yüzde 0,1 geriledi. Emtialarda gümüş ve altın gerilerken petrol fiyatları Ukrayna’nın Rus enerji altyapısına yönelik saldırılarının ve çözümsüz kalan barış görüşmeleri akışının etkisiyle yükseldi. Makro cephede gözler Fed’in uzun süredir ertelenen PCE enflasyon verilerinde ve Macron–Xi görüşmesinin ticaret, Tayvan ve Ukrayna başlıklarına dair sonuçlarında olacak. Bu yoğun akış, küresel piyasalarda yıl sonu fiyatlamalarının yönünü belirleyebilir.

Önemli şirket haberleri:

UiPath (PATH) otomasyon yazılımı üreticisinin hisseleri beklenenden daha güçlü bir üçüncü çeyrek sonuçları açıklaması ve olumlu bir gelecek dönem beklentisi sunmasının ardından yükseldi. Şirket, dördüncü çeyrek gelirinin 462 milyon ile 467 milyon dolar aralığında olacağını öngördü; bu aralığın orta noktası olan 464,5 milyon dolar, piyasa beklentisi olan 463,1 milyon doların biraz üzerinde. Ayrıca yıllıklandırılmış tekrar eden gelirin 1,844 milyar ile 1,849 milyar dolar arasında gerçekleşmesini bekliyor.(Olumlu)

Salesforce (CRM), bulut yazılım devinin hisseleri güçlü 3.Ç sonuçlarının ardından gelecek çeyrek ve 2026 mali yılı için beklenenden iyi bir rehberlik açıklamasıyla yükseldi. Şirket, dördüncü çeyrek için gelirini 11,13 milyar–11,23 milyar dolar aralığında öngördü; orta nokta 10,91 milyar dolarlık beklentinin üzerinde. (Olumlu)

Snowflake (SNOW), Şirket güçlü bir 3.Ç performansı ve yıllık yüzde 29 gelir artışı açıklamasına rağmen hisseler yüzde 9 düştü; çünkü 4.Ç ürün geliri beklentisi piyasa tahminlerini yalnızca çok sınırlı şekilde aştı. Snowflake, Q4 ürün gelirinin 1,195 milyar–1,2 milyar dolar aralığında olacağını öngördü; bu değer, 1,19 milyar dolarlık beklentinin hemen üzerinde. (Olumsuz)"